Spread Nedir? Neden Önemlidir? Çeşitleri Nelerdir?

Spread ne demek ya da spread nedir konusuna değineceğimiz bir Forex makalesi ile karşınızdayız. Forex spread ne demek, spread oranı nedir, spread çeşitleri nelerdir, bankacılıkta spread ne demek, döviz kurunun alış fiyatı ile satış fiyatı arasındaki fark nedir, dolar alış satış arasındaki fark, pip nedir, spread oranı nedir, spread oranı örnekleri, forex spread oranları, spread forex dünyasında ne manaya gelir, nasıl strateji işlenmeli gibi temel sorularınızın cevapları üzerine yoğunlaşacağız.

Hazırsanız arka plana bir müzik açıp (Önerim; AnnenMayKentereit – 12 – Teil 2) okumaya öyle başlamanızı öneririm. Forex nedir, ne işe yarar, güvenilir midir, yatırım yapılır mı, kaldıraç nedir ne işe yarar gibi forex piyasalarına dair temel soruları cevapladığımız yazılarımıza göz atabilirsiniz. Yeterli bilginiz olduğunu düşünmüyorsanız o yazılardan başlamanızı tavsiye ederiz. Gibi bir giriş yapıp Forex Spread ne demek bir başlayalım.

1.. Forex Spread Nedir?

2.. PiP Nedir?

3.. Spread Oranı Nedir?

4.. Spread Çeşitleri Nelerdir?

5.. Forex Spread Örnekleri?

6.. Forex Spread Avantajları?

7.. Spread ve Komisyon Arasındaki Fark

8.. Spread Aralıkları Neden Yükselir?

9.. Forex Spread Aralıklarından Nasıl Kazanılır?

Şeklinde 9 alt başlıktan oluşuyor yazı. Dilediğiniz kısıma inerek okumanızı gerçekleştirebilirsiniz.

t4ry6u6ı7ı7ı

Spread Ne Demek? Forex Spread Oranı Nedir? Çeşitleri Nelerdir?

1.. Forex Spread Nedir?

Spread ne demek diye baktığımızda, döviz çiftleri ya da pariteler dediğimiz dünyadaki para birimlerinin birbirine oranlarının alış fiyatı (ask) ve satış fiyatı (bid) arasındaki farka spread denir. Yani şöyle düşünün, döviz çiftleri üzerinde alış ya da satış yapacağınızda

  • Tam o andaki “bankanın size veriş fiyatı” yani “sizin alış fiyatınız”,
  • yine o andaki “bankanın sizden alış fiyatından” yani “sizin bankaya satış fiyatınızdan”

genelde daha yüksektir. Alış ve satış fiyatı arasında bir fark vardır. Bu farka genelde spread ya da spread oranı denir.

Bu spread farkı genelde pip dediğimiz birim üzerinden ölçülür. Pip dediğimiz birime Forex piyasasında 4.ondalık sayı olarak da bakılır veya bazen en küçük ondalık sayı olarak da bakılır. Aşağıda bu durumu açıklayacağız.

Forex piyasasında da normal borsalardaki gibi döviz çiftleri ya da pariteler dediğimiz, para birimlerinin birbirlerine oranları vardır. Bu paritelerden para kazanabilmek forex piyasasında genelde daha basittir. Hem spread oranları daha dardır hem de Forex piyasası çok büyük olduğu için fiyat hareketleri manipüle edilemez.

Yatırım yapanların bir başka nedeni de Forex piyasasında komisyon ücretlerinin olmamasıdır. Forex aracı kurumları yapılan işlemlerden komisyon ücreti almazlar. Spread oranları dediğimiz alış ve satış fiyatları arasındaki fark forex aracı kurumlarının kazandığı noktadır.

Bir paritede işlem yaptığınızda örneğin o paritede satın alım yaptığınızda, kar elde edebilmek için satarken, aldığınız fiyattan daha yüksek fiyata satmaya çalışırsınız. Aracı kurum size satarken 12’den satıyorken, sizden alırken 10’dan alır. Siz 12’den bir ürünü aldığınızda, kar elde edebilmek için, satacağınız fiyatın (aracı kurumun sizden alış fiyatından)(10) da aldığınız fiyatı (12) geçmesini beklersiniz.

Yani 12’den aldığınız ürünü, aracı kuruma satmaya kalksanız ilk başta sizden 10’dan alır, ancak elinizdeki ürünün fiyatı arttıkça aracı kuruma daha yüksek fiyatlara satabilirsiniz. Eğer aldığınız fiyat olan 12’den daha yüksek bir fiyata satabilirseniz de kar elde edersiniz. İşte aslında burada 2 birimlik bir zararla başlamışsınızdır. Bu aynı zamanda forex aracı kurumun kazancıdır.

Forex Nedir? Güvenilir Midir? Özet

Forex piyasasının normal piyasalardan bir takım farklılıkları vardır ve insanları kendine daha fazla çeker. Forex dünya üzerindeki en büyük piyasadır, likiditesi devasa büyüklüktedir ve günlük işlem hacmi de 7 trilyon dolar gibi devasa rakamlara ulaşmaktadır. Dünyanın her yerinde işlem yapılabilir ve belirli bir merkezi yoktur. Forex’in sahibi ya da merkezi şu ülkedir diyebileceğimiz bir merkezi yoktur.

Dünyanın her yerinden internetiniz varsa kolayca işlem yapabilirsiniz, anlık olayları takip edebilir ve dünyanın öbür ucundaki gelişmelere anında reaksiyon verebilirsiniz.

Çalışma saatleri de normal borsalara göre oldukça daha keyiflidir. Normal piyasalar genelde mesai saatlerinde işlem yapılmasına izin verirken Forex piyasasında hafta içi her gün ve günün 24 saati boyunca işlem yapabilme imkanınız vardır. Pazar gecesi saat 00:00’dan itibaren Cuma gecesi 23:59’a kadar dilediğiniz saatte işlem yapabilirsiniz. Gece 4’te ya da 5’te girip, işlemlerinizi kolaylıkla halledebilirsiniz.

Forex’in en çekici yanı kaldıraç sistemi ve çift yönlü işlem yapabilme imkanıdır. Kaldıraç sistemi sayesinde normalde yatırmanız gereken paranın çok daha az bir miktarını yatırarak aynı işlemi gerçekleştirebilirsiniz. Çift yönlü işlem imkanıyla da fiyatı düşen bir ürüne de düşüş yönünde emir vererek kazanç sağlayabilirsiniz. Bu da size sunulan seçeneklerin 2 katına çıkması demektir.

Yani normal borsalarda genelde artış olursa kazanırsınız, ancak forex’te azalıştan da kazanabilirsiniz, bu da seçeneklerinizi iki katına çıkarıyor.

Forex piyasası çok büyük olduğundan manipülasyonu oldukça zordur, dünya genelinde inanılmaz paralar döner. Özellikle Londra borsası ve New York borsasının aynı anda açık olduğu saatlerde forex piyasası aşırı aktiftir ve dev yatırımcıları aktif haldedir.

2.. PiP Nedir?

Pip ne demek? Forex piyasasında alım ve satım fiyatları arasındaki farka spread dedik. Ve bu alım satım fiyatları arasındaki farkın genelde PiP üzerinden hesaplandığını söyledik. Pip dediğimiz şey “price interest point”, paritenin fiyatındaki en küçük rakamdır.

Forex piyasasında parite fiyatları genelde virgülden sonra 4 rakama kadar uzanır. Bu 4.ondalık rakama pip denir (1 pip = 0,0001 birim). Bir paritenin değeri 2,3417 ise, pip 7 dir. Bir paritenin değeri 4,5138 ise pip 8 dir. Eğer bir paritenin değeri 4,1236’dan 4,1243’e yükseldiyse 7 piplik artış oldu denir (4,1243 – 4,1236 = 0,0007).

Pip genelde 4. Ondalık sayıya verilen addır. Ancak her zaman bu manada kullanılmaz, bir enstrümanın (ürünün) fiyatındaki en küçük değere pip denir. Mesela bir enstrümanın fiyatı 2,34 ise pip 4’tür. Ya da bir enstrümanın fiyatı 4,123 ise pip 3 tür. Fiyatı 4,41235 ise pip 5 tir.

Gold/EUR emtiasının değeri 1104.72 fiyatındaysa pip 2 dir. Dolar/TL paritesinin değeri 8.6954 ise pip 4 tür.

Pip ve spread arasındaki ilişkiye de bir bakacak olursak; spread dediğimiz şey döviz çiftlerinin alım ve satım fiyatları arasındaki pip farkına eşittir.

Mesela usdtry paritesinde örnek verelim. Yazıyı yazdığım anlarda 1 dolar 8,69 TL’ye eşit. Yani usdtry paritesi 8,69. Bu pariteden dolar almaya çalışırsanız aracı kurum muhtemelen size 8,70 civarında bir fiyattan satacaktır. Eğer elinizdeki doları satacak olsaydınız da aracı kurum muhtemelen sizden 8,68 civarında bir fiyattan alacaktır. İşte bu alım (8,70) ile satış (8,68) fiyatı arasındaki farka spread denir. Burada 8,70 – 8,68 = 0,02 spread oranıdır. 2 piplik fark var denir. Yani Spread oranı 2 piptir.

Forex Pip olayını da iyice anladığınızı farz ediyorum. Forex spread oranı nedir dediğimizde forex spread değerleri ya da forex spread oranı denilen şey işte böyle hesaplanır.

Spread Oranına tekrar bir bakalım.

wre5y5yyy6

3.. Spread Oranı Nedir?

Ben Spread oranı denmesini aslında ben mantıklı bulmuyorum. Spread farkı falan denmesi gerekiyor. Çünkü oran dediğimiz şey bölme işlemi içerir her daim. Sanırım burada sadece karşılaştırma manasında kullanılmış.

Spread oranı dediğimiz kavram yani spread değeri, forex piyasasındaki ya da borsalardaki enstrümanların (ürünlerin) alım ve satım fiyatları arasındaki farktır. Forex piyasasında Pip diye anlattığımız birim üzerinden hesaplanır.

Spread ile aynı manaya gelir.

Dolar/TL paritesinde alırken 8,7002 değerinden alırken, aracı kuruma satarken 8,6987 fiyattan satıyorsanız, 8,7002 ile 8,6987 fiyatları arasındaki farka spread ya da spread oranı denir. (8,7002 – 8,6987 = 0,0015). Yani spread oranı dediğimiz şey 15 piplik bir değere sahiptir burada.

Bu fark arttıkça geniş spread aralıkları var denir. Bu fark azaldıkça da dar spread oranları olduğundan bahsedilir.

Herhangi bir döviz çifti üzerine rağbet artarsa spread aralıkları daralır, kazanma ihtimaliniz daha da artar. Ancak rağbetin az olduğu yani likiditesinin az olduğu döviz çiftlerinde geniş spread aralıklarına sahiptir, spread oranları yüksektir. Kazanma ihtimaliniz düşer. Alım ve satım arasındaki farklar yüksek olduğu için geçmeniz gereken fiyat yükselir, yani daha büyük zararla başlamışsınızdır. 

4.. Spread Çeşitleri Nelerdir?

Spread, Forex piyasalarında aracı kurumlar arasında veya üründen ürüne farklılık gösterebilir. Hatta spreadler, piyasanın likiditesine bağlı olarak gün içerisinde de değişim gösterirler. Bu tarz değişim gösteren spreadlere dinamik spread denir. Bazı aracı kurumlar bu değişimi iptal eder ve sabit spread kullanır. Tabi ki bunların düzeyini ve oranını ayarlarlar.

Çünkü forex şirketleri borsadakiler gibi komisyon almazlar. Kazançları bu spread farklarından gelir. Sen spread farkını geçip kar elde edinceye kadar forex şirketine çalışmış olursun. O spread farkları forex şirketinin kazanç sağlaması içindir. Forex şirketlerinin elde ettikleri gelir, bu spread oranlarının içerisindedir.

Sabit ve dinamik olmak üzere iki tür spread çeşidi vardır.

Sabit Spread: Piyasa koşullarına göre şekillenmeyen, hep aynı değerde olan spread çeşididir. Bu yüzden çok tercih edilir. Çünkü geçmen gereken rakam hep bellidir. Piyasadaki likiditenin arttığı ya da azaldığı dönemlerde spread oranları aynı kalır. Değişmez.

Dinamik spread: Piyasadaki dalgalanmalardan etkilenir. Piyasada likidite fazlaysa spread oranları daralabilir. Likidite azaldıysa spread oranları genişleyebilir. Bu değişkenlik piyasanın tamamına göre olabileceği gibi işlem yaptığınız ürün üzerindeki arz talep miktarına göre yani işlem yaptığınız ürünün de likiditesine göre daralır ya da genişleyebilir.

Spread üründen ürüne değişebilir. Her ürünün ya da her enstrümanın spread değeri aynı değildir.

wr4t55y5yy

5.. Forex Spread Örnekleri?

Forex spread ile ilgili örnekler verecek olursak, forexte EUR/USD paritesinde alış yönünde (long) 1 lotluk pozisyon açtığınızı varsayalım. Spread ne olur?

Eurusd paritesinde Alış: 1,1863 fiyatından

Eurusd paritesinde Satış: 1,1866 fiyatından dersek,

1 birim EURUSD paritesi için Spread oranı ise 1,1866 – 1, 1863 = 0,003 = 3 pip olacaktır.

Eğer 1 lotluk Eurusd paritesi için spread oranı hesaplayacak olursak şöyle olur. 1 lotluk işlem 100.000 birime eşitti. Baz döviz cinsinden verilirdi lot değeri. Yani 100.000 EURO almak için 100.000 x 1,1866 = 118.660 USD vermeniz gerekir. Ama bize spread lazım.

1 birim için 3 piplik spread var ise 100.000 birim için ne kadar olur dersek 0,0003 ile 100.000’i çarpmamız gerekir. O da 30 dolar eder.

Şimdi 30 doları bulduk ama bu ne için önemli? Niye bu değeri bulduk? 30 dolar ne manaya geliyor diyecek olursanız bunun anlamını şöyle açıklayayım.

Aracı kurumunuz bu yukarıdaki örnekler üzerinden gidecek olursak, siz Euro almak istediğinizde size 1,1866 dolardan satıyor, ancak  siz elinizdeki euro’ları bozdurmak isterseniz sizden 1,1863 dolardan alıyor.

Neyse siz Euro’nun değerleneceğini düşünüp Euro aldığınızda 1,1866 dolardan alıyorsunuz. Satarken 1,1863 dolardan satarsanız zararda olacağınız için satış fiyatınızın 1,1866 dolar’ı geçmesini bekliyorsunuz ki kar elde edebilesiniz. Yani siz 1 lot Euro’yu aldığınız anda 3 piplik yani 30 dolarlık bir zarardasınız. Euro’nuzu şuan satarsanız 1,1863 dolardan satabileceksiniz, 1,1866 dolardan daha yüksek değere satabilesiniz ki kar elde edebilesiniz.

1 lot eur/usd paritesi alımı için olay bu şekildeydi. Spread oranları ve pip hesapları bu şekilde hesaplanır.

etr5y6u67u7u

6.. Spread Avantajları? Forex’te Spread Stratejiniz Ne Olmalı?

Spread oranları yatırımcı açısından işlem maliyeti gibi düşünülebilir aslında. Yani yaptığınız işlemin maliyeti spread farklarıdır. Bu maliyetten aracı kurumlar kazanç sağlar. Spread, piyasaların volatilitesinin yüksek olduğu zamanlarda daralabilir. Ve piyasanın volatilitesinin az olduğu zamanlarda ya da işlem halinde olduğunuz enstrümana ilginin az olduğu zamanlarda spread genişleyebilir. Aynı zamanda spread değerleri enstrümandan enstrümana farklılıklar gösterir.

Peki akıllıca bir spread değerlendirmesi ve yönetmesi yapmak için nasıl stratejiler gerekir? Bu durumu avantaja ve kazanca nasıl dönüştürebiliriz? Stratejileriniz ne olmalı?

  • Her pozisyon açtığınızda spread ödemek zorunda olduğunuzu unutmayın. Spread oranını geçmeden kar elde edemezsiniz. (swap hariç)
  • Pozisyon açacağınız enstrümanın spread oranlarına iyice dikkat etmek gerekir. Az mı fazla mı, dar mı geniş mi, piyasadaki diğer yatırımcıların ilgi durumu nasıl? Düşük spread oranları tercih edin.
  • Forex aracı kurumunuz sabit spread oranları mı kullanıyor yoksa dinamik spread oranları mı kullanıyor iyi bilmek gerekir. Piyasadaki likiditenin azaldığı durumlarda ya da işlem yapacağınız enstrümana ilginin azaldığı durumlarda spread oranlarınız genişleyebilir, dikkat etmek gerekir.
  • Dinamik spread kullanıyorsanız alım ya da satım yaptığınız enstrümanın piyasa ilgisi yani popülaritesi yani likiditesi azalırsa spread oranları genişleyebilir. Spread tutarınız artacaktır. Yani size olan maliyeti artacaktır. Dikkat göstermenizde fayda var.
  • Volatilitenin, yani ilginin, yani likiditenin düşük olduğu anlarda spread oranları genişleyebilir dedik. Bu anlarda eğer kısa süreli pozisyonlar açtıysanız spread oranlarınızı yakalayamayabilirsiniz. Ve spread oranınız kadar kayıp verme ihtimaliniz olur. Piyasayı, enstrümanı ve popülaritelerini iyi takip etmekte fayda var.
  • Baktınız kar elde etmeye doğru gidiyorsunuz, spread tutarını geçmeden işleminizi kapatmayın çünkü spread tutarını geçmezse yine zararda olursunuz.
  • Spread hangi finansal üründe, her ne zaman işlem yapacak olursanız olun size maliyet olarak yansıyan yani ödemek zorunda olduğunuz tutardır. Bir değeri geçmek zorundasınız ve o değeri geçinceye kadar ki kısım sizin cebinizden giden paradır.

etr5y6u6u

7.. Spread Nedir? Spread ile Komisyon Arasındaki Fark Nedir?

Forex piyasalarında genelde komisyon ücreti alınmaz. Aracı kurumlar komisyon ücreti yerine spread farkları üzerinden kazanç sağlarlar.

Komisyon ücreti alan aracı kurumlar da vardır ancak bunu yaptıkları hesap türleri farklıdır. Klasik forex hesabınız değil de ECN gibi hesap türlerinden açarsanız komisyon tutarları ile karşılaşabilirsiniz. Burada işlem yaptığınız miktar başına bazı komisyon ücretleri ödersiniz. Bunun yanında spread oranları yok denecek kadar azdır hatta yoktur.

Eğer dinamik spread de kullanmıyorlarsa spread tutarlarını göz ardı edebilirsiniz ve size maliyeti sadece komisyon ücreti kadar olur. Bundan dolayıdır ki işleme girmeden önce komisyon tutarı ve spread oranları arasında iyi bir hesaplama yapıp hangi türde daha karlı olacaksınız onu bilmelisiniz. Hesap türünüzü ona göre açar ve ona göre yol alırsınız.

Bunun dışında forex piyasalarında komisyon değil spread konuşur. Forex aracı kurumları spread tutarları üzerinden kazanç sağlamaktadır.

8.. Spread Aralıkları Neden Yükselir?

Spread aralıkları her zaman değişmez. Sabit spread çeşidini kullanan bir firmayla çalışıyorsanız spread oranınız enstrümandan enstrümana değişkenlik göstermekle beraber aynı enstrüman işlemlerinde hep sabit kalacaktır.

Ancak dinamik spread kullanıyorsanız spread değerlerinizi etkileyen bazı unsurlar mevcut. Piyasanın yüksek likiditesinin olduğu dönemlerde (örneğin Londra borsası ile New york borsasının aynı anda açık olduğu saatlerde), işlem yapacağınız enstrümana arz talebin yüksek olduğu dönemlerde spread oranları düşebilir.

Bunların tam tersi durumlarda ise spread aralıkları yükselecektir. Bunun dışında işsizlik başvurularının arttığı dönemlerde ya da merkez bankasının faiz oranlarında değişiklik olacağını açıkladığı gibi durumlarda spread aralıkları yükselecektir.

Bu tür durumları dikkatli incelemeli ve dikkatli takip etmeliyiz.

et5y6u6u6

9.. Spread Aralıklarından Nasıl Kazanılır?

Spread aralıklarından kar elde edebilmek için arbitraj yapılması gerekir. Şöyle ki arbitraj dediğimiz işlem, aracı firmaların dünyadaki gelişmelere aynı hızda cevap verememesi sonucu ortaya çıkan açıklığı fırsata çevirme işidir. Piyasalardaki dengesizlikten yararlanma gibi düşünebilirsiniz.

Bir piyasadan düşük fiyata aldığınız ürünü diğer piyasada eş zamanlı olarak yüksek fiyata sattığınızı düşünün. Ancak bunun için oldukça hızlı olunmalı, ve de diğer şartlar da uygun olmalıdır. Arbitraj işlemi her piyasada yapılmaz ya da her koşulda yapılmaz. İyi araştırıp hakkında bilgi sahibi olunup öyle hareket edilmelidir.

Forex piyasasında spread ne demek, spread nedir, çeşitleri nelerdir, pip ne demek, spread oranı nedir, bankacılıkta spread ne demek, döviz kurunun alış fiyatı ile satış fiyatı arasındaki fark nedir, dolar alış satış fiyatı arasındaki fark nedir gibi temel sorularınız için hazırlanmış bir makaleyi daha geride bıraktık.

Dilerseniz diğer makalelerimize göz atabilir ya da dilerseniz bu makalede eksik ya da yanlış gördüklerinizi bildirebilirsiniz. Diğer okuyucu arkadaşlara da faydanız dokunmuş olur.

 

Sevdiklerinizle nice sağlıklı, mutlu, huzurlu ve bol kahkahalı an’larınız olsun..

Sağlıcakla efendim..

 

Yorum yapın